Уходящий год для сырьевого рынка запомнился как взлетами (в начале октября – $86,07) так и падением (ниже $50 – в декабре). LS подготовил обзор о том, что происходило с ценообразованием на черное золото за последние восемь лет.
2010 год
Цена нефти марки Brent колебалась в коридоре от $71,35 до $92,87 за баррель. В этот период наблюдалась добыча на большинстве сланцевых месторождений США и почти на всех месторождениях Ближнего Востока.
Между тем в августе в Казахстане ввели в действие экспортную пошлину на нефть и нефтепродукты. В соответствии с постановлением правительства "О вывозных таможенных пошлинах на сырую нефть и товары, выработанные из нефти" пошлина составила $20 за тонну, за светлые нефтепродукты – $99,71, темные нефтепродукты – $66,47 за тонну.
Также в октябре президент Нурсултан Назарбаев подписал Закон "О внесении изменений и дополнений в некоторые законодательные акты по вопросам усиления ответственности в сфере оборота нефти и отдельных видов нефтепродуктов", направленный на ужесточение уголовной и административной ответственности в указанной сфере деятельности.
В целом, по данным комитета по статистике, в 2010 году по сравнению с 2009 годом Казахстан увеличил объем экспорта нефти на 1,3%. За текущий период страна экспортировала черное золото в Италию (24%), Китай (14,7%), Францию (11%), и Австрию (7,4%).
2011 год
Пик роста цен пришелся на апрель ($124,9 за баррель), а в сентябре стоимость нефти упала до $104,9 за баррель. На мировое ценообразование повлияла новость о начавшейся "арабской весне". Революции и протестные акции по всей территории ближневосточных стран привели к волатильности цен. Кроме того, ситуация ухудшилась также после вмешательства НАТО в конфликт в Ливии. Это привело к остановке нефтедобычи в стране. На тот момент мир потерял 1,6 млн баррелей в сутки. Позже ситуация на Ближнем Востоке начала стабилизироваться, а сырье стало дешеветь и к концу года упало до отметки $108 за баррель.
Между тем в Казахстане с 1 января была повышена экспортная таможенная пошлина (ЭТП) на сырую нефть с $20 до $40 за тонну. При этом ставки ЭТП на нефтепродукты сохранились на прежнем уровне. В целом за год страна произвела 80 млн тонн нефти на $55 млрд.
2012 год
Пик роста цен пришелся на март – $128,14 за баррель. Однако потом из-за экономических проблем в Евросоюзе, в частности кризиса в Греции, к июню цена Brent упала ниже $100 за баррель. Но на фоне новостей об обострении вооруженного конфликта в Сирии и пожаре на крупном нефтеперерабатывающем заводе в Калифорнии стоимость сырья вернулась к уровню $100-115 за баррель.
Между тем, согласно "Статистическому обзору мировой энергетики" (Statistical Review of World Energy), который был подготовлен британской компанией BP, на конец года Казахстан занял 12-е место по запасам нефти. Британцы оценили запасы черного золота в Казахстане в 30 млрд баррелей. По их данным, эти показатели указывают на то, что в стране располагается 1,8% мировых запасов.
2013 год
Если в начале года стоимость нефти составляла $115,7 за баррель, к концу года наблюдался спад котировок до $111,8 за баррель. В том году на мировом рынке наблюдались перебои с поставками.
Стоит отметить, что в Казахстане в сентябре начали добывать первую нефть на Кашаганском месторождении. Однако 24 сентября его эксплуатация была приостановлена после обнаружения утечек газа из наземного трубопровода. Нефтедобычу возобновили, но 9 октября повторно приостановили. Было проведено гидроиспытание, в ходе которого были выявлены другие места потенциальных утечек. В целом в этом году страна экспортировала 68,1 млн тонн нефти на $55,2 млрд.
2014 год
С начала года цены на сырье упали в два раза, с $107,75 до $57,3. Во II полугодии наблюдалось падение спроса на топливо в США и Китае. Помимо этого, на рынке возникло избыточное предложение из-за высоких уровней добычи нефти в США и поставок из Саудовской Аравии.
Кроме того, на мировую стоимость нефти повлияли такие факторы, как военные конфликты в Украине и Израиле, ввод взаимных санкций России, ЕС и США, а также ожидание возможных перебоев в транзитных поставках нефти и нефтепродуктов из России через Украину.
Помимо этого, усугубила положение публикации обзора МВФ, в котором был снижен прогноз по глобальному росту в 2014 году с 3,4% до 3,3%. Падению цен также поспособствовал негативный прогноз управления энергетической информации США по уровню спроса на нефть.
В свою очередь в Казахстане нефтедобыча составила 73,7 млн тонн. Этот показатель уменьшился на 1,3% по сравнению с аналогичным периодом 2013 году. Снижение добычи сырья было обусловлено плановым капитальным ремонтом ТШО. Между тем объем переработки нефти составил 14,9 млн тонн, что на 9% выше показателя 2010 года, однако Казахстан не покрывал потребности внутреннего рынка страны в нефтепродуктах.
2015 год
Цены на нефть и дальше продолжали падать и в декабре достигли $57,6 за баррель. Это было вызвано кризисом на фондовом рынке в Китае, планами Ирана по увеличению экспорта черного золота после снятия санкций и данными о том, что в США продолжают вводить в строй новые мощности.
Между тем в феврале президент Нурсултан Назарбаев объявил, что экономический кризис в Казахстане произошел из-за внешних факторов, включая снижение цен на нефть.
Позже, в августе, Назарбаев назвал три долгосрочных негативных фактора. Первый – цены на нефть и металлы. Они, по его мнению, могли быть низкими в течение пяти лет. Второй – ограниченная доступность инвестиций для развивающихся стран, к числу которых относился и Казахстан. Третий – сокращение рынка сбыта для казахстанских предприятий из-за слабого спроса со стороны основных внешнеэкономических партнеров, прежде всего, России и Китая.
Отметим, что с августа Казахстан перешел на новую денежно-кредитную политику и свободно плавающий обменный курс. Также в стране наблюдалось снижение добычи нефти и газоконденсата. Так, по итогам года в Казахстане было добыто 79,5 млн тонн нефти, что на 1,4% меньше по сравнению с аналогичным периодом 2014 года.
2016 год
В январе черное золото подешевело до минимума – до $34,7 за баррель. Весной наблюдался постепенный рост цен, который происходил из-за небольшого уменьшения объемов нефтедобычи и переговоров ОПЕК с другими странами о стабилизации цен. В конце года в ОПЕК и ОПЕК+ договорились о сокращении добычи нефти на 1,8 млн баррелей в сутки для того, что сбалансировать рынок. На котировки оказало влияние то, что в 2016 году американцы впервые за 40 лет возобновили экспорт нефти, увеличив предложение на мировом рынке.
К концу года цены стали выравниваться и выросли до $56,1 за баррель.
При этом в Казахстане премьер-министр Бакытжан Сагинтаев объявил о том, что страна все-таки согласилась присоединиться к "заморозке" и сократит добычу на 20 тыс. баррелей в сутки. Министр энергетики Канат Бозумбаев в свою очередь заверил, что сокращение добычи нефти не отразится на бюджете.
2017 год
Стоимость нефти продолжила восстанавливаться и составила $66,8 за баррель в декабре. За год стоимость сырья выросла на $20, превысив $57 за баррель.
Между тем в 2017 году экспорт казахстанской нефти составил 68,7 млн тонн на сумму в $26,6 млрд. Объем поставок вырос в сравнении с аналогичным показателем 2016 года на 37,8%. При этом в натуральном выражении поставки выросли на 10,5%. По данным комитета по статистике, крупнейшим покупателем стала Италия, которая приобрела нефть на $8,4 млрд. В эту страну экспорт вырос за год на 21,3%.
2018 год
В начале года цена на нефть составила $68,8 за баррель, однако в феврале ее стоимость упала до $64,6 за баррель. Уже в апреле стоимость черного золота выросла до отметки $74,6 за баррель. Поводом к очередному повышению послужили заявления президента США Дональда Трампа о выходе из ядерной сделки с Ираном и возросших рисках. 17 мая нефть продолжила расти и достигла уровня в $80 за баррель (впервые с ноября 2014 года). К концу мая цена упала до $75 и держалась на этой отметке большую часть лета. Причиной стабильности стало июньское решение ОПЕК+ о наращивании добычи на 1 млн баррелей в сутки.
Однако в августе цены скатились до отметки в $68 из-за роста запасов нефти в США и торгового спора с Китаем. К концу сентября нефть снова превысила отметку $80 за баррель после отказа ОПЕК+ от дальнейшего увеличения добычи и ожидания вступления в силу санкций США против Ирана. Дороже всего нефть стоила в начале октября, когда котировки достигли $86,07 за баррель.
К концу октября нефть начала падать в цене из-за опасений инвесторов о введении США новых пошлин против Китая. Так, 23 октября котировки упали ниже $80,7 за баррель. Самая низкая стоимость черного золота зафиксирована на отметке $50,43 за баррель в декабре.
По словам саудовского министра энергетики Халида аль-Фалеха, высокая волатильность нефтяных цен связана со спекулятивными операциями на рынке. Также на падение цен влияют ожидания переизбытка нефти. 6-7 декабря в Вене прошли встречи участников картеля, где обсуждались рекомендации ОПЕК+ о сокращении добычи нефти в I полугодии 2019 года. По итогам заседания государства договорились об ограничении уровня добычи черного золота на 1,2 млн баррелей в сутки (800 тыс. баррелей в сутки для стран ОПЕК, 400 тыс. баррелей в сутки для стран не-ОПЕК) для сохранения баланса мирового рынка нефти.
В свою очередь Казахстан намерен соблюдать свои обязательства в рамках сделки ОПЕК+ о сокращении нефтедобычи. В министерстве энергетики пояснили, что Казахстан с самого начала изъявил готовность присоединиться к данному решению и намерен принимать все необходимые меры по достижению принятых на себя обязательств по сокращению добычи нефти на 40 тыс. баррелей в сутки.
В ведомстве напомнили, что в IV квартале 2018 года наблюдалось снижение мировых котировок на нефть. На падение цен повлияли геополитические факторы, а также растущая неопределенность в мировой экономике, которая привела к общему снижению темпов роста потребления нефти и нефтепродуктов.
Между тем по итогам этого года Казахстан увеличил добычу нефти почти на 5% больше предыдущего. По словам министра энергетики Каната Бозумбаева, в 2018 году страна закроет добычу на уровне 90,3 млн тонн. Также он отметил, что в январе-марте 2019 года усилиями крупных добывающих стран мира цены на нефть должны стабилизироваться и взять курс на позитивный тренд. Министр надеется, что в январе должно прозвучать некое заявление со стороны ОПЕК, направленное на поддержку рынка.
