Как инвесторам заработать на нехватке воды

Сейчас самое подходящее время для долгосрочного инвестирования в дефицитный ресурс

18 сентября 2018 года
    

Инвесторам рекомендуют обратить внимание на компании, специализирующихся на добыче и транспортировке воды, передает LS.

Как отметил в своем обзоре финансовый эксперт "Фридом Финанса" Жандос Мамыткулов, к 2030 году человечеству будет доступно лишь 60% от объема необходимой ему чистой питьевой воды.

"Поэтому, возможно, именно сейчас наиболее подходящее время для долгосрочного инвестирования в этот дефицитный ресурс. Представленные локальные идеи носят долгосрочный характер с горизонтом в 10-15 лет", – отметил он.

Вместе с тем эксперт напомнил о рисках, сопровождающие подобные вложения.

"Необходимо помнить, что в отличие от портфельных идей инвестирование в агрессивно растущие компании сопряжено со значительными рисками, которые могут быть частично нивелированы увеличенным временным горизонтом", - подчеркнул Мамыткулов.

Ниже эксперт представил список компаний наиболее привлекательных с точки зрения вложений.

Xylem Inc (биржевой тиккер – XYL) оказывает услуги по проектированию водопроводов, обработке и проверке воды на ее чистоту и пригодность различным компаниям коммунального, строительного и промышленного секторов. За последний год рост стоимости Xylem составил более 22%, в то время как средний рост акций компаний в сфере водных коммунальный услуг не превышает 8%.

Основными доводами покупки акций компании является инновационность и устойчивость применяемой бизнес-модели. А также растущий спрос на ее услуги со стороны коммунального и промышленного секторов США и Китая, который дает основания надеется на органичный рост валовой выручки по всем сегментам в 6-7% в год. Среди минусов такой покупки можно назвать зависимость компании от сторонних поставщиков-производителей инженерного оборудования, необходимого для оказания комплексных услуг. А также текущую высокую стоимость акций по отношению к ее финансовым показателям.  

Компания Ecolab Inc (биржевой тиккер – ECL) предоставляет технологичные решения по очистке, обеззараживанию и химической обработке воды различным клиентам в сферах общественного питания, энергетики, здравоохранения, промышленности и гостиничного бизнеса по всему миру. Основным драйвером будущего роста акций Ecolab может стать растущий спрос на инновационные цифровые программы компании, направленные на снижение операционных издержек ее клиентов. Другим ключевым доводом инвестирования в эту компанию является прогнозируемый рост продаж в перспективных регионах – Азии и Латинской Америке. Возможным недостатком покупки ее акций может быть подверженность валютным рискам на фоне возросшей в последнее время волатильности международных валютных пар, так как более 43% выручки компании формируется за пределами США.         

Еще одной долгосрочной инвестиционной идеей можно назвать приобретение акций динамично растущей компании Watts Water Technologies (биржевой тиккер – WTS). WTS занимается проектированием, производством и реализацией различной продукции, предназначенной для повышения качества питьевой воды, ее безопасного хранения и транспортировки. Главным аргументом для покупки WTS является динамично растущее присутствие за пределами целевых рынков (США и Европа). Одним из позитивных факторов является относительно благоприятная политика компании в отношении своих акционеров, в рамках которой активно проводится программа по обратному выкупу акций и выплате дивидендов (что бывает нечасто с растущими компаниями). Компания также подвержена валютным рискам (в большей степени это касается евро) и в настоящий момент торгуется на достаточно высоком уровне по отношению к ее историческим финансовым показателям. 

К портфельным идеям эксперт относит Exchange Traded Fund (ETF). Это открытый фонд для инвесторов, предпочитающих консервативную инвестиционную стратегию агрессивной.

Одними из наиболее привлекательных портфельных идей являются ETF в сфере водных ресурсов, управляемые инвестиционной компанией Invesco – Power shares Water Resource Portfolio (биржевой тиккер – PHO) и S&P Water Global Index (биржевой тиккер – CGW). В отличие от CGW PHO полностью сформирован из акций 37 американских компаний различного размера. На сегодняшний день ETF водных ресурсов Invesco демонстрирует схожую с рынком годовую доходность в 17% (рост рыночного индекс S&P 500 за аналогичный период также составил 17%) и весьма вероятно, что на более продолжительной дистанции доходность данного ETF значительно превысит показатель рынка в целом. В то же время, несмотря на преобладание американских и английских эмитентов, CGW сформирован из акций 52 различных международных компаний, что в свою очередь объясняет сравнительно невысокую годовую доходность данного ETF в 5%. Другим существенным фактором является наличие в портфеле CGW акций компаний консервативного коммунального сектора, обеспечивающих стабильный прирост при минимальных рисках. 

Следите за нашим Telegram - каналом, чтобы не пропустить самое актуальное
Подпишись прямо сейчас
Подписка на самые интересные новости из мира бизнеса
Подписаться
© Все права защищены - LS — ИНФОРМАЦИОННОЕ АГЕНТСТВО    Условия использования материалов
Наше издание предоставляет возможность всем участникам рынка высказать свое мнение по процессам, происходящим, как в экономике, так и на финансовом рынке.